《歐洲美元期貨及期權產品交易手冊》由卡爾期
貨公司研究部的高級副總裁和董事、前添惠機構期貨
高級副總裁，芝加哥商業期貨交易所金融產品研究部
副總裁、芝加哥大學商學院金融繫的兼職教授蓋倫·
D.伯格哈特博士所著，由中國金融期貨交易所債券事
業部副總監王瑋翻譯。譯者繫金融學博士、高級經濟
師，長期從事國債和利率期貨產品研究開發工作，也
是《國債基差交易》中文版譯者。
全書共五部分、27章，分別詳細闡述了歐洲美元
市場的產生、歐洲美元期貨的概念、歐洲美元期貨的
應用、歐洲美元期權的概述、歐洲美元期權的應用。
具體包括歐洲美元定期存款、歐洲美元期貨合約、遠
期和期貨利率、用歐洲美元對衝風險等內容。

**部分 歐洲美元市場的產生
第1章 歐洲美元市場的產生
金融業的變革
期貨業的變革
主要貨幣市場的發展
為什麼選擇了歐洲美元
歐洲美元期貨
CD期貨的失敗和歐洲美元期貨的產生
21世紀初的利率衍生品市場
場內交易貨幣市場期貨和0TC利率互換
期貨期權、遠期利率和互換交易
**市場
第二部分 金融大廈支柱：歐洲美元期貨
第2章 歐洲美元定期存款
存款期限和交收
報價
UBOR和LIBID
利息計算
第3章 歐洲美元期貨合約
合約條款
合約大小
報價方式
報價單位
*小價格波幅
掛牌合約月份
合約月份代碼
顏色代碼方格
到期合約和主力合約
交易時間和互相衝銷繫統
*終結算價
*終交易日
起息日
其他交易方式
初始和維持交易保證金
交易量和持倉量
其他3個月貨幣市場期貨合約
第4章 遠期和期貨利率
從兩個定期存款利率推導出遠期利率
用歐洲美元期貨鎖定有效遠期貸款利率
遠期市場和期貨市場的重要差異
確定歐洲美元期貨合約的公允價值
昂貴和廉價
遠期利率是盈虧平衡利率
收益率曲線交易
根據當天期貨利率找出隱含的定期存款利率曲線
第5章 用歐洲美元期貨對衝風險
避險工具就是歐洲美元期貨合約
基礎套保方法
根據歐洲美元期貨利率推導現值和遠期值
……
第6章 歐洲美元期貨為互換定價和對衝
第三部分 歐洲美元期貨的應用
第7章 歐洲美元期貨的凸性偏差
第8章 凸性偏差報告卡
第9章 *近的凸性偏差繫列
**0章 凸性偏差：*新
**1章 度量和交易不同期限的TED利差
**2章 TED利差：*新
**3章 利用歐洲美元合約堆、合約包和合約束對衝風險及交易
**4章 對衝可贖回中期機構債中的延期償付風險和提前償付風險
**5章 在標普500展期交易中的機會
**6章 跨年期交易：1993
**7章 跨年期：*新
第四部分 金融大廈支柱：歐洲美元期權
**8章 歐洲美元期權合約
**9章 價格、波動率與風險參數慣例
第20章 利率上限期權、利率下限期權與歐洲美元期權
第21章 歐洲美元利率波動率的結構與類型
第22章 實際損傷中的考慮
第五部分 歐洲美元期權應用
第23章 歐洲美元非季月期權和中期曲線期權交易
第24章 非季月期權和中期曲線期權：*新
第25章 利率下降時歐洲美元波動率如何變化
第26章 歐洲美元波動率：*新
第27章 對衝凸性偏差
詞彙表