《搶占先機——玩轉股指期貨》一書從普及篇、實戰篇和法規篇三個方面，深入淺出地介紹了股指期貨的相關知識。它從股指期貨的一般性了解到股指期貨的實際操作，以及*新的相關法律規範等*重要、*關鍵的幾個方面去指導廣大讀者，讓投資者盡早、盡快了解股指期貨。說得清楚，讀得明白，用得方便。

本書針對廣大的投資者，以一問一答的形式為股民解答有關股指期貨 的基本知識。共分三部分，第一篇普及篇，為投資者解答有關基礎知識的 疑問；第二篇實戰篇，為投資者解答實際操作中的疑問，指導他們的實際 操作；第三篇法規篇，收錄了有關期貨的重要法規及在實際操作中會遇到 的文本。 這是一本在第一時間出版的，第二時間明了，第三時間就可以加以實 踐的通俗讀本。它的出版會對聞風而動的金融機構，躍躍欲試的投資精英 以幫助和啟迪。

普及篇
1．期貨是什麼？
2．期貨的種類？
3．股指期貨是什麼？
4．利率期貨是什麼？
5．外彙期貨是什麼？
6．股指期貨是怎樣發展起來的？
7．股指期貨與股票的區別是什麼？
8．股指期貨與商品期貨的區別是什麼？
9．為什麼要買股指期貨？
10．內盤是什麼？外盤是什麼？
11．保證金是什麼？
12．強行平倉是什麼？
13．多頭和空頭是什麼？
14．頭寸是什麼？頭寸限制是什麼？
15．開倉是什麼？平倉是什麼？持倉是什麼？
16．多開是什麼？空開是什麼？
17．雙開是什麼？雙平是什麼？
18．多換是什麼？空換是什麼？
19．多平是什麼？空平是什麼？
20．持倉量是什麼？
21．爆倉是什麼？
22．倉差是什麼？
23．正向市場是什麼？反向市場是什麼？
24．股指期貨是怎樣結算的？
25．股指期貨是怎樣交割的？
26．股指期貨合約的內容有哪些？
27．滬深300股指期貨合約的內容是什麼？
28．**主要的股指期貨合約列表有哪些？
29．國外常見的指數期貨合約有哪些？
30．滬深300指數是怎樣編制的？
31．我國股指期貨市場結構是怎樣的？
32．股指期貨的經紀業務和自營業務是什麼？
33．為什麼在交易中有期貨公司，它們在市場中扮演的角色是什麼？
34．IB是什麼？證券公司擔任IB是什麼意思？
35．會員是什麼？
36．結算會員是什麼？引進結算會員制度的原因是什麼？
37．交易會員是什麼？
38．期貨保證金存管銀行是什麼？它的作用是什麼？
39．中國期貨保證金監控中心的作用是什麼？
40．中國證監會對股指期貨市場是如何監管的？
41．合約有漲跌停板嗎？
42．開盤價是什麼？收盤價是什麼？它們是怎樣確定的？
43．每日的結算價是什麼？
44．*後結算價是怎樣確定的？為什麼不用收盤價？
45．股指期貨套期保值是什麼？
46．股指期貨套利是什麼？
47．股指期貨風險的類型？
48．股指期貨有些什麼風險？
49．股票指數受什麼影響？
50．交易所怎樣管理金融期貨交易中的風險？
51．交易所有哪些風險管理制度？
52．交易所會員在金融期貨交易中主要有哪些風險？
53．交易所會員怎樣控制風險？
54．在金融期貨交易中可能面臨哪些風險？
55．股指期貨投資中不能有哪些心態？
56．讓你控制風險的秘訣一——期貨投資*重要的原則“不怕錯，隻怕拖”！
57．讓你控制風險的秘訣二——選擇品質優良的期貨公司和經紀人！
58．讓你控制風險的秘訣三——慎重委托他人交易！
59．讓你控制風險的秘訣四——仔細閱讀相關文件！
60．讓你控制風險的秘訣五——通過仿真交易積累投資經驗！
61．讓你控制風險的秘訣六——建倉和平倉都要有計劃和理由！
62．讓你控制風險的秘訣七——不要鎖倉！
63．讓你控制風險的秘訣八——有效的資金管理！
64．讓你控制風險的秘訣九——控制*大可能的損失！
65．讓你控制風險的秘訣十——重視安全保密和應急方案！
66．讓你控制風險的秘訣十一——認真審核賬單後再簽字！
67．發生期貨糾紛，怎樣維護自身合法權益？
實戰篇
1．股指期貨的開戶有哪些流程？
2．具備哪些條件纔能開戶？
3．開戶需要帶哪些材料？
4．申請交易編碼應注意哪些？
5．期貨交易風險說明書有哪些內容？
6．簽訂《期貨經紀合同書》時需要注意哪些內容？
7．可選擇哪些交易方式？
8．怎樣申請資金賬號打人交易保證金？
9．怎樣使用中國期貨保證金監控中心的投資者查詢服務繫統？
10．為什麼要關注市場總持倉量的變化？
11．為什麼要關注股指期貨成交量和換手交易？
12．股指期貨有哪些競價方式？
13．股指期貨撮合的原則是什麼？
14．撮合***是怎樣確定的？
15．股指期貨開盤價是怎樣產生的？
16．怎樣選擇交易指令？
17．為什麼股指期貨的結算價不是收盤價？
18．為什麼不做交易持倉的成本價也每天變？
19．怎樣計算股指期貨交易賬戶？
20．追加保證金和強制平倉是怎麼回事？
21．股指期貨投機有哪些原理和策略？
22．交易繫統是什麼？
23．股指期貨操作前的三大確定是什麼？
24．怎樣進行資金管理？
25．怎樣分析股指期貨的基本面？
26．怎樣對股指期貨進行技術分析？
27．為什麼要基本面分析與技術分析並重？
28．怎樣判斷當前的趨勢？
29．道氏趨勢發展的三階段理論是什麼？
30．怎樣捕捉進場點？
31．什麼時候離場？
32．怎樣進行對衝交易？
33．怎樣利用股指期貨調整資產配置？
34．股指期貨套期保值的原理是什麼？
35．怎樣申請套期保值額度？
36．怎樣利用股指期貨實現套期保值？
37．期貨與現貨指數套利原理是什麼？
38．怎樣實現股指期貨與現貨指數之間的無風險套利？
39．股指期貨合約間的價差交易怎樣操作？
40．怎樣應對股指期貨的到期日效應？
41．在股指期貨交易中要注意的四大問題是什麼？
42．股指期貨投資中的三大重點工作是什麼？
法規篇
1．期貨交易管理條例
2．期貨交易所管理辦法
3．期貨公司管理辦法
4．中國金融期貨交易所交易規則
5．中國金融期貨交易所違規違約處理辦法
6．中國金融期貨交易所交易細則
7．中國金融期貨交易所結算細則
8．中國金融期貨交易所結算會員結算業務細則
9．中國金融期貨交易所會員管理辦法
10．中國金融期貨交易所信息管理辦法
11．中國金融期貨交易所風險控制管理辦法
12．中國金融期貨交易所套期保值管理辦法
13．股指期貨投資者適當性制度實施辦法(試行)
14．股指期貨投資者適當性制度操作指引(試行)
15．*高人民法院關於審理期貨糾紛案件若干問題的規定
16．期貨公司金融期貨結算業務試行辦法
17．證券公司為期貨公司提供中間介紹業務試行辦法
18．期貨市場客戶開戶管理規定
後記

13.多頭和空頭是什麼？ 股指期貨交易，既有買方又有賣方。在股指期貨交易中，買進期貨合 約者稱為多頭，賣出股指期貨合約者稱為空頭。
多頭是投資者認為股指期貨合約的價格會上漲，所以會買進；相反， 空頭是投資者認為股指期貨合約的價格高了，以後會下跌，所以纔賣出。
請你注意，在股票市場上，也將買進方稱為多頭，賣出方稱為空頭。但是 ，在股票交易中，賣方必須有股票纔能賣，沒有股票的人是不能賣的。在 股指期貨交易中則不一樣，沒有對應“一攬子”股票也可以賣出期貨合約 。二者的差別實質上是現貨和期貨的差別。
比如，A在2009年12月15日開倉買進1001滬深300股指期貨10手，成交 價為3200點，這時，A就有了10手多頭持倉。到12月17日，A見期貨價格上 漲了，於是在3215點的價格賣出平倉6手1001股指期貨合約，成交之後，A 的實際持倉就隻有4手多頭持倉了。
需要你注意的是，下達買賣指令時一定要注明是開倉還是平倉。如果 12月17日A在下單時報的是賣出開倉6手1001股指期貨合約，成交之後，A的 實際持倉就不是原來的4手多頭持倉，而是10手多頭持倉和6手空頭持倉了 。
14.頭寸是什麼？頭寸限制是什麼？ 頭寸是一種市場約定，即未進行對衝處理的買或賣期貨合約數量。買 入期貨合約後持有的頭寸稱處於多頭頭寸；賣出期貨合約後持有的頭寸稱 處於空頭頭寸。頭寸限制，即交易部位限制，指交易所對投資者規定的所 能持有某一期貨合約數量的*大限度，是從市場份額分配方面對市場風險 進行管理。
15.開倉是什麼？平倉是什麼？持倉是什麼？ 開倉、持倉、平倉其實是在期貨交易中的三個過程，它和股票交易中 的建倉、持股、賣出平倉有相似之處，但也存在明顯區別。
開倉，就是在期貨市場上買入或者賣出合約，和股票交易中的建倉類 似。但股票交易中隻能做多，而股指期貨中既可以做多即買人合約，也可 以做空即賣出合約。平倉就是將之前開倉頭寸通過反方向操作將其平掉， 即買入開倉持有多頭頭寸的通過賣出合約將其平倉，賣出開倉持有空頭頭 寸的通過買人合約將其平倉。開倉後持有頭寸稱為持倉。平倉是指期貨交 易者買入或者賣出與其所持期貨合約的品種、數量及交割月份相同，但交 易方向相反的期貨合約，了結期貨交易的行為。了結的方式是針對持倉方 向作相反的對衝買賣。
開倉後不必一直持有到期，在股指期貨合約到期前任何時候都可以做 一筆反向交易，衝銷原來的頭寸，這筆交易即平倉。如**天賣出10手股 指期貨合約，第二天又買回10手合約。那麼**筆是開倉10手股指期貨空 頭，第二筆是平倉10手股指期貨空頭。第二天當天又買入20手股指期貨合 約，這時變成開倉20手股指期貨多頭。然後再賣出其中的10手，這時叫平 倉10手股指期貨多頭，還剩10手股指期貨多頭。**交易結束後手頭沒有 平倉的合約叫持倉。在這個例子裡，**天交易後持倉是10手股指期貨空 頭，第二天交易後持倉是10手股指期貨多頭。
16.多開是什麼？空開是什麼？ 多開是多頭開倉的簡稱，指持倉量增加，但持倉量的增加值小於現量 ，且為主動買盤。
空開是空頭開倉的簡稱，指持倉量增加，但持倉量的增加值小於現量 ，且為主動賣盤。
17.雙開是什麼？雙平是什麼？ 雙開是雙邊開倉的簡稱。如果交易雙方多頭和空頭同時開倉，即為雙 邊開倉。在某筆成交中，開倉量等於現量，平倉量為零，持倉量增加，差 值等於現量，表明多空雙方均增倉。如果市場原本多空持倉各10手，一個 投資者開了一手多單，另一個開了一手空單，因是同時開倉，所以是雙邊 開倉。
雙平是雙邊平倉的簡稱。如果交易雙方多頭和空頭同時平倉，即為雙 邊平倉。某筆成交中，開倉量等於零，平倉量為現量，持倉量減少，差值 等於現量，表明多空雙方均減倉。如果雙平顯示20，就代表著10手持倉的 多單和10手持倉的空單相互抵消，減倉庫量為20手。
18.多換是什麼？空換是什麼？ 換手就是同一方向的期貨合約發生轉移。多換和空換是多頭換手、空 頭換手的簡稱。多換就是原多頭賣出平倉，新多頭買人開倉，持倉量不變 。空換就是原空頭買人平倉，新空頭賣出開倉，持倉量不變。若在某筆成 交中，開倉和平倉量均等於現成交量的一半，持倉量不變，則表明多頭倉 位和空頭倉位都未發生變化，隻是部分倉位在多頭之間或空頭之間發生了 轉移。結合內外盤的狀態，我們將外盤時該筆成交的狀態定義為多換手， 內盤時定義為空換手。
19.多平是什麼？空平是什麼？ 多平是多頭平倉的簡稱。多頭平倉指持倉量減少，但持倉量的減少***值小於現量，且為主動賣盤。
空平是空頭平倉的簡稱。空頭平倉指持倉量減少，但持倉量的減少***值小於現量，且為主動買盤。
比如，A、B、C三人作為交易對手，A有多頭持倉5手，B有空頭持倉5手 ，C沒有持倉。若A想平倉了結部分持倉，則掛出賣出平倉3手。C認為大盤 會跌，則掛出賣出開倉2手。此時B也想平倉了結，則以現價(賣出價)掛出 買入平倉5手成交，盤面會顯示：空平，現手成交量10手，倉差為-6。如果 是多平則是B主動掛出平倉單，A隨後再平倉。
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